Vervangingsreserve voor assurantieportefeuille en goodwill
Bij de verkoop van een bedrijfsmiddel voor een hogere prijs dan de boekwaarde kan een ondernemer voor het verschil een herinvesteringsreserve vormen. Belastingheffing over de boekwinst kan zo worden uitgesteld. De toevoeging aan de herinvesteringsreserve wordt als eerste afschrijving afgeboekt op de aankoopprijs van andere bedrijfsmiddelen. De voorloper van de herinvesteringsreserve was de vervangingsreserve.
Een vennootschap verkocht haar assurantieportefeuille in 1999 en wilde voor de bij de verkoop behaalde boekwinst een vervangingsreserve vormen. De inspecteur weigerde de vorming van de reserve omdat het voornemen om tot vervanging over te gaan zou ontbreken. De onderneming was door de verkoop feitelijk stilgelegd. Aanleiding voor de verkoop was dat de directeur door omstandigheden niet in staat was om de cliënten voldoende te bedienen. Toch was er volgens de directie zowel in 1999 als in latere jaren het stellige voornemen om de verkochte portefeuille te vervangen. Het ontbreken van financiële middelen om onmiddellijk tot een vervangende aankoop over te gaan had geen invloed op het vervangingsvoornemen en was dus geen argument om het vormen van een vervangingsreserve te weigeren. Hof Arnhem vond het vervangingsvoornemen voldoende aannemelijk gemaakt om de vorming van een vervangingsreserve toe te staan.